Destacados ①. El curso "Contratos básicos de futuros" de Gate presenta varios métodos de análisis técnico que se emplean habitualmente en la negociación de futuros. El objetivo de estos cursos es ayudar a los operadores a establecer un marco completo para el análisis técnico. Los temas cubiertos incluyen los fundamentos de los gráficos de velas, patrones técnicos, medias móviles, líneas de tendencia y la aplicación de indicadores técnicos. ②. Este artículo, como Curso IX de la serie "Domine el Análisis Técnico", introducirá un patrón clave de velas-Head & Shoulders Top, y cubrirá el concepto del patrón, sus características, significado técnico, así como su aplicación en el comercio.
1. ¿Qué es el patrón de velas " Cabeza y Hombros Superior"?
El patrón " Cabeza y Hombros Superior" describe la trayectoria de una onda alcista pronunciada en el mercado, que lleva al precio a alcanzar tres picos sucesivos. Estos tres picos están alineados de tal manera que el pico central es ligeramente más alto que los dos que lo rodean. De izquierda a derecha, se denominan hombro izquierdo, cabeza, y hombro derecho. A medida que el precio sobrepasa estos tres picos, se produce un descenso correspondiente y gradual del volumen de negociación. El patrón se ilustra a continuación:
2. Características de Cabeza y Hombros Superior ①. El patrón surge dentro de una pronunciada tendencia alcista caracterizada por un notable incremento tanto del precio como del volumen de negociación. ②. Suele manifestarse en las fases finales del ascenso de un mercado, durante las cuales el precio experimenta importantes fluctuaciones hasta formar tres picos distintos. En particular, los picos izquierdo y derecho están aproximadamente al mismo nivel, denominados hombros izquierdo y derecho, respectivamente. El pico central, el más alto del trío, se identifica como la cabeza. ③. El patrón incluye dos depresiones situadas aproximadamente al mismo nivel. La línea horizontal que une estos canales se denomina cuello. El máximo del "Cabeza y Hombros Superior" se solidifica una vez que el precio desciende, rompiendo la línea del cuello. ④. Aunque el volumen puede oscilar en paralelo con el flujo y reflujo del precio, su trayectoria general tiende a disminuir a medida que el precio se mueve de izquierda a derecha, dando forma al patrón.
3. Significado técnico de Cabeza y Hombros Superior El "Cabeza y Hombros" superior es comúnmente visto como una señal de reversión, lo que sugiere una conclusión inminente de un mercado alcista o su aparición en el pico de una tendencia alcista a medio plazo. Cuando la línea del escote se rompe de manera decisiva, se considera un claro indicador bajista, presentando una oportunidad para vender activos.
4. Aplicación
Como se ha señalado anteriormente, el "Cabeza y Hombros" actúa como una señal de reversión, aconsejando a los comerciantes a liquidar posiciones en previsión de una inminente tendencia bajista. Tras la confirmación del patrón, los comerciantes pueden aprovechar las siguientes tres oportunidades de venta para mejorar sus ganancias:
①. Primera oportunidad de venta: Surge tras la formación del "Cabeza y Hombros" superior. La primera oportunidad de venta se produce cuando el precio rompe y cae por debajo de la línea del cuello, marcada por el cierre de una vela roja ese día. La ruptura de la línea del escote alerta a los operadores de una probable inversión de la tendencia del mercado, con una fase bajista posterior en el horizonte. La siguiente ilustración señala esta primera coyuntura de venta:
②. Segunda oportunidad de venta: Tras la ruptura de la línea del cuello, el precio experimenta con frecuencia un breve resurgimiento alcista. Si, durante este ascenso, se invierte y comienza a descender antes de alcanzar de nuevo la línea del cuello, se presenta a los comerciantes otra oportunidad de salida. Este retroceso subraya un fuerte impulso bajista y, por tanto, se considera un indicador fiable de una fase bajista inminente del mercado. La siguiente ilustración muestra esta segunda coyuntura de venta:
③. Tercera oportunidad de venta: Una vez que el precio desciende por debajo de la línea del escote, suele seguir una trayectoria descendente durante un tiempo antes de intentar un repunte. Si vuelve a invertir la dirección sin tocar la línea del escote, surge la tercera oportunidad de venta cuando el precio cae hasta superar su mínimo anterior. La siguiente ilustración muestra este tercer punto de venta:
He aquí un resumen simplificado de las características del superior " Cabeza y Hombros " y su aplicación práctica: Para empezar, es fundamental identificar los tres picos clave del patrón: el hombro izquierdo, la cabeza, y el hombro derecho. A continuación, establezca la posición de la línea del cuello, una demarcación crítica entre las zonas de compra y venta en el mercado.
La posición relativa del precio en relación con la pauta puede guiarnos hacia tres coyunturas principales de venta: A. Primera oportunidad de venta: Cuando el precio cae por debajo de la línea del cuello. B. Segunda oportunidad de venta: Después de un rebote, si el precio vuelve a girar a la baja antes de alcanzar la línea del cuello. C. Tercera oportunidad de venta: Después de otro repunte, si el precio desciende una vez más antes de tocar la línea del cuello, y continúa desplomándose más allá del mínimo precedente.
El patrón tiene un doble propósito: no sólo ayuda a predecir una tendencia bajista, sino que también proporciona información sobre la profundidad potencial de la caída del mercado. Una vez que el precio cae por debajo de la línea del cuello, comience por trazar una línea vertical desde la cabeza hasta la línea del cuello. Si se resta la altura de esta línea del valor de la línea del cuello, se obtiene la estimación más conservadora de la caída potencial del mercado.
5. Aplicación
①. Caso práctico
El patrón descrito corresponde a la vela 4H de BTC. Observando su comportamiento desde finales de 2020 hasta mayo de 2021, BTC experimentó una robusta onda alcista, disparándose desde los US$10,000 hasta unos impresionantes US$64,000, un aumento de más del 600%. Sin embargo, a medida que el impulso alcista comenzó a disminuir, el precio comenzó a oscilar en este pico, formando finalmente un patrón superior de head y shoulders. Posteriormente, se inició una pronunciada tendencia bajista, que arrastró al precio por debajo de la línea del cuello hasta registrar un mínimo de $47,000, marcando el comienzo de una caída del mercado que duró un año.
②. Máximo de Cabeza y Hombros inválido
El máximo de Cabeza y Hombros será inválido si :
Después de que el precio caiga por debajo de la línea del cuello, adquiere un fuerte impulso alcista para subir rápidamente y superar de nuevo la línea del cuello con una vela verde ese día. En tal caso, la tendencia alcista aún puede continuar, por lo que no se deben tomar acciones apresuradas de comercio.
6. Resumen
El máximo de " Cabeza y Hombros " sirve como una señal de cambio de tendencia, ya sea que se manifieste en el pináculo de una tendencia a largo plazo o en la parte superior de una trayectoria a medio plazo. La ruptura de la línea del cuello suele significar un indicador sólido de una tendencia bajista inminente y a menudo se considera una oportunidad de venta de primer orden. Incluso si no se alcanza el punto óptimo de venta, es posible asegurarse una parte de los beneficios si se atiende a las señales del máximo de "Head & Shoulders" y se actúa con prontitud. Recuerde que cualquier caída observada antes de la formación de la pauta suele ser sólo un precursor de caídas más significativas.
Comience a negociar con futuros registrándose en Gate Futuros.
Descargo de responsabilidad Este artículo tiene únicamente fines informativos y no constituye asesoramiento en materia de inversión. Gate no es responsable de ninguna decisión de inversión que usted tome. El contenido relacionado con el análisis técnico, las evaluaciones del mercado, las habilidades de negociación y los puntos de vista de los operadores no debe considerarse una base para la inversión. Invertir conlleva riesgos potenciales e incertidumbres. Este artículo no ofrece garantías ni asegura la rentabilidad de ningún tipo de inversión.
