13 Lựa chọn Thực tế Thay thế Đầu tư vào Thị trường Chứng khoán Có thể Đa dạng hóa Danh mục của Bạn

Khi hầu hết mọi người nghĩ về việc xây dựng sự giàu có, thị trường chứng khoán thường là điều đầu tiên xuất hiện trong đầu. Tuy nhiên, có nhiều lựa chọn thay thế để đầu tư ngoài thị trường chứng khoán có thể giúp bạn tạo ra chiến lược đầu tư cân bằng và bền vững hơn. Những lựa chọn này bao gồm từ chứng khoán do chính phủ bảo đảm đến bất động sản, hàng hóa và tài sản kỹ thuật số. Bằng cách khám phá các phương án này, bạn có thể giảm sự phụ thuộc của danh mục đầu tư vào hiệu suất thị trường chứng khoán đồng thời có thể bảo vệ bản thân khỏi các đợt suy thoái của thị trường.

Nhiều nhà đầu tư tránh xa cổ phiếu do sợ hãi, thua lỗ trong quá khứ hoặc đơn giản là muốn khám phá các hướng đi khác cho vốn của mình. Những người đã tham gia thị trường cũng nhận thức rõ rằng đa dạng hóa ngoài cổ phiếu và quỹ thường là một bước đi tài chính thông minh. Hiểu rõ các lựa chọn thay thế cho đầu tư vào thị trường chứng khoán là bước đầu tiên để xây dựng một danh mục đầu tư toàn diện hơn.

Các lựa chọn đầu tư ít rủi ro cho nhà đầu tư bảo thủ

Nếu việc bảo toàn vốn quan trọng hơn là tăng trưởng mạnh mẽ, có một số lựa chọn đầu tư mang lại sự ổn định và lợi nhuận dự đoán được.

Trái phiếu tiết kiệm là một trong những lựa chọn an toàn nhất. Được phát hành bởi chính phủ liên bang, các trái phiếu này trả lãi cố định hoặc điều chỉnh theo lạm phát trong một khoảng thời gian nhất định. Vì được chính phủ Mỹ bảo đảm, rủi ro mất tiền của bạn là rất thấp—chính phủ sẽ không vỡ nợ. Bạn có thể chọn giữa trái phiếu Series EE (lãi cố định) hoặc Series I (được điều chỉnh một phần theo lạm phát), làm cho chúng trở thành các lựa chọn thay thế dễ tiếp cận so với việc đầu tư vào thị trường chứng khoán.

Chứng chỉ tiền gửi (CDs) là một lựa chọn an toàn khác do các ngân hàng cung cấp và được bảo hiểm bởi Cục Bảo hiểm Tiền gửi Liên bang (FDIC). Bạn đồng ý giữ tiền trong tài khoản trong một kỳ hạn cố định để đổi lấy lãi suất đảm bảo. Rút tiền sớm thường sẽ bị phạt, nhưng số tiền gốc của bạn vẫn được bảo vệ. Trong khi lợi nhuận từ CD không thể sánh bằng lợi nhuận dài hạn của thị trường chứng khoán, chúng mang lại sự tin cậy mà cổ phiếu không thể đảm bảo.

Trái phiếu doanh nghiệp cung cấp một mức trung gian giữa trái phiếu chính phủ cực kỳ an toàn và sở hữu cổ phiếu. Khi các công ty cần huy động vốn, họ phát hành trái phiếu để nhà đầu tư mua vào. Những trái phiếu này trả lãi đều đặn theo thời gian và hoàn trả giá trị danh nghĩa khi đáo hạn. Khác với cổ phiếu, sở hữu trái phiếu không cho bạn quyền chia sẻ lợi nhuận của công ty, do đó bạn được bảo vệ khỏi rủi ro giảm giá nếu công ty hoạt động kém hiệu quả. Tuy nhiên, trái phiếu doanh nghiệp không hoàn toàn không rủi ro—nghĩa vụ phá sản của công ty có thể dẫn đến mất mát lớn.

Trái phiếu đô thị do các thành phố và bang phát hành thường mang lại lợi ích về thuế. Mặc dù thường có lãi suất thấp hơn trái phiếu doanh nghiệp, thu nhập từ chúng thường được miễn thuế liên bang và đôi khi cả thuế bang, địa phương. Hiệu quả về thuế này có thể giúp lợi nhuận sau thuế của bạn cạnh tranh với các trái phiếu có lợi suất cao hơn.

Các lựa chọn rủi ro trung bình: Cân bằng giữa tăng trưởng và ổn định

Đối với nhà đầu tư muốn có lợi nhuận tốt hơn các khoản đầu tư an toàn tuyệt đối nhưng không muốn đối mặt với biến động của thị trường chứng khoán, có một số lựa chọn trung gian.

Quỹ đầu tư bất động sản (REITs) cho phép bạn sở hữu phần trong các danh mục bất động sản mà không cần mua trực tiếp bất động sản. Các quỹ này đầu tư vào nhà ở, tòa nhà thương mại, khách sạn, kho bãi, sau đó phân phối thu nhập từ cho thuê cho cổ đông. Đây là một phương án thay thế đầu tư chứng khoán, mang lại khả năng tiếp xúc với bất động sản cho những người thiếu vốn hoặc thời gian để nghiên cứu và quản lý bất động sản. Bạn có thể đa dạng hóa danh mục bất động sản mà không cần hàng triệu đô la hoặc kiến thức sâu về thị trường địa phương.

Cho vay ngang hàng (P2P Lending) qua các nền tảng như Prosper và Lending Club cho phép bạn trở thành người cho vay. Bạn đầu tư số tiền nhỏ—chỉ từ 25 đô la—vào các khoản vay cho cá nhân khác, và nhận lợi nhuận qua lãi suất khi người vay trả nợ. Rủi ro nằm ở khả năng vỡ nợ của người vay, nhưng việc phân bổ vốn qua nhiều khoản vay nhỏ giúp giảm thiểu rủi ro của từng cá nhân. Nếu một người vay vỡ nợ, bạn mất khoản đầu tư đó; tuy nhiên, nếu bạn có 100 khoản vay và vài người vỡ nợ, vẫn có thể đạt lợi nhuận tích cực tổng thể.

Vàng là một phương án thay thế cổ phiếu cổ điển. Bạn có thể đầu tư qua vàng vật chất (bạc, vàng), cổ phiếu các công ty khai thác vàng, hợp đồng tương lai hoặc quỹ đầu tư. Vàng thường di chuyển độc lập với thị trường chứng khoán, giúp đa dạng hóa danh mục. Nếu mua vàng vật chất, cần có nơi lưu trữ an toàn như ngân hàng hoặc két sắt. Cơ quan Quản lý Thương mại Liên bang (FTC) khuyên bạn nên nghiên cứu kỹ các công ty trước khi đầu tư, đặc biệt nếu họ sẽ lưu trữ vàng của bạn. Giá vàng biến động mạnh, do đó cần thẩm định kỹ lưỡng.

Bất động sản cho thuê nghỉ dưỡng kết hợp lợi ích cuộc sống và tăng trưởng danh mục. Mua một căn nhà để sử dụng cá nhân, đồng thời cho thuê khi không dùng đến, giúp trang trải chi phí qua thu nhập cho thuê và có thể hưởng lợi từ tăng giá bất động sản. Các trang web quản lý bất động sản giúp đơn giản hóa hoạt động, tuy nhiên, nhà không dễ thanh khoản—bán nhanh trong trường hợp khẩn cấp có thể gặp khó khăn.

Các lựa chọn rủi ro cao, lợi nhuận cao dành cho nhà đầu tư có kinh nghiệm

Những lựa chọn này đòi hỏi khả năng chấp nhận rủi ro cao hơn và kiến thức đầu tư sâu rộng hơn.

Hợp đồng tương lai hàng hóa liên quan đến việc mua bán hợp đồng giao hàng trong tương lai của các sản phẩm nông nghiệp như lúa mì, ngô hoặc kim loại như đồng. Khi cung cầu biến động, giá trị hợp đồng thay đổi mạnh mẽ. Bạn có thể kiếm lời lớn hoặc thua lỗ đáng kể. Hàng hóa có thể phòng ngừa lạm phát, nhưng thị trường cạnh tranh này đòi hỏi sự thận trọng cực độ. Chỉ nên tham gia nếu bạn thực sự hiểu rõ các rủi ro.

Tiền điện tử như Bitcoin là một trong những lựa chọn mới để đầu tư thay thế cổ phiếu truyền thống. Các loại tiền kỹ thuật số phi tập trung này ngày càng được chấp nhận rộng rãi, mặc dù vẫn rất biến động. Giá có thể dao động mạnh, và Bitcoin, dù là phổ biến nhất, chỉ là một trong nhiều lựa chọn. Phù hợp chỉ với nhà đầu tư có khả năng chấp nhận rủi ro cao, hiểu rõ về tài sản kỹ thuật số hoặc sẵn sàng chấp nhận mất mát lớn.

Quỹ vốn tư nhân (Private Equity) tập hợp vốn của nhà đầu tư dưới sự quản lý của các nhà quản lý chuyên nghiệp để đầu tư vào các công ty tư nhân nhằm thúc đẩy tăng trưởng. Lợi nhuận tiềm năng vượt xa trung bình thị trường chứng khoán, nhưng đi kèm là phí quản lý cao và thời gian khóa vốn kéo dài nhiều năm. Thông thường, chỉ dành cho các nhà đầu tư đủ điều kiện (được xác nhận) có giá trị ròng hoặc thu nhập vượt các ngưỡng nhất định.

Vốn mạo hiểm (Venture Capital) tập trung vào việc tài trợ các startup trong giai đoạn đầu. Tương tự quỹ vốn tư nhân, nhưng tập trung vào các công ty mới thành lập, nên rủi ro còn cao hơn. Trước đây, vốn mạo hiểm chỉ dành cho các nhà đầu tư đủ điều kiện, nhưng nay các hình thức huy động vốn cộng đồng (crowdfunding) đã tạo ra các lựa chọn hạn chế cho người khác.

Annuities (Hannuities) là hợp đồng bảo hiểm, trong đó bạn trả một khoản tiền lớn ban đầu để nhận các khoản thanh toán định kỳ trong một khoảng thời gian nhất định hoặc suốt đời. Các annuities cố định đảm bảo khoản thanh toán, trong khi các loại biến đổi hoặc theo chỉ số liên kết lợi nhuận dựa trên hiệu suất thị trường hoặc các chỉ số cụ thể. Annuities mang lại lợi ích về tăng trưởng không chịu thuế, nhưng phí cao và hoa hồng môi giới có thể làm giảm lợi nhuận đáng kể. Nghiên cứu kỹ trước khi ký hợp đồng, vì một số cố vấn có thể không đặt lợi ích của bạn lên hàng đầu.

Các yếu tố cần xem xét trước khi chọn lựa các phương án đầu tư thay thế

Việc thành công khi thực hiện các lựa chọn thay thế cho đầu tư vào thị trường chứng khoán đòi hỏi chiến lược cẩn trọng hơn ngoài việc chỉ chọn các phương án.

Trước tiên, hiểu rằng các khoản đầu tư này trải dài trên một phổ rủi ro rộng lớn. Một số, như CD và trái phiếu chính phủ, gần như không rủi ro trong giới hạn hợp lý. Những khoản khác, như hợp đồng tương lai hàng hóa và vốn mạo hiểm, có thể dẫn đến mất toàn bộ vốn. Khả năng chấp nhận rủi ro, thời gian đầu tư và mục tiêu tài chính của bạn nên là tiêu chí hướng dẫn lựa chọn.

Thứ hai, nhận thức rõ rằng đa dạng hóa qua nhiều phương án thường mang lại hiệu quả tốt hơn so với tập trung vào một loại duy nhất. Một danh mục kết hợp REITs, trái phiếu đô thị, cho vay ngang hàng và vàng thường ổn định hơn so với một danh mục chủ yếu dựa vào một loại đầu tư.

Thứ ba, nghiên cứu kỹ các nền tảng hoặc khoản đầu tư trước khi xuống tiền. Các hình thức lừa đảo và đầu tư kém chất lượng tồn tại khắp nơi. Các công ty uy tín cần có cấu trúc phí minh bạch, hoạt động an toàn và hồ sơ theo dõi rõ ràng.

Cuối cùng, đừng bỏ qua các tác động thuế của từng phương án. Một số mang lại thu nhập chịu thuế theo mức thu nhập thông thường, trong khi các khoản khác được ưu đãi thuế. Trái phiếu đô thị và một số annuities có thể mang lại lợi ích thuế giúp tăng lợi nhuận sau thuế của bạn so với các khoản có lợi suất danh nghĩa cao hơn ở nơi khác.

Việc khám phá các lựa chọn thay thế đầu tư ngoài thị trường chứng khoán mở ra nhiều con đường để xây dựng sự giàu có phù hợp với hoàn cảnh và sở thích của riêng bạn. Bằng cách hiểu rõ rủi ro, lợi nhuận và đặc điểm của từng phương án, bạn có thể xây dựng một danh mục đầu tư bền vững hơn, phù hợp với tình hình riêng của mình thay vì chỉ theo đuổi con đường phổ biến của thị trường chứng khoán phù hợp với tất cả mọi người.