EUR/USD se debilita hacia 1.1650 bajo presión del mercado laboral estadounidense

Đồng EUR/USD trải qua đợt giảm liên tiếp trong phiên, lùi về mức 1.1652 (-0.19%) trong khi các chỉ số việc làm mạnh hơn hỗ trợ đồng Đô la. Chỉ số Đô la (DXY) phá vỡ mức trung bình động 200 ngày (98.87), hướng tới mở rộng lên 99.00 nếu sức mạnh được duy trì. Khu vực Euro xác nhận chu kỳ kích thích của ECB đã kết thúc, với giá sản xuất trong tháng 12 giảm sút.

Sức mạnh của Đô la thúc đẩy sự giảm của EUR/USD trong bối cảnh triển vọng châu Âu hỗn hợp

Thị trường ngoại hối xác nhận xu hướng phòng thủ đối với Đô la Mỹ khi gần đến báo cáo việc làm phi nông nghiệp. Dữ liệu lao động Mỹ đã gây bất ngờ tích cực: số liệu của ADP vào thứ Tư cho thấy hoạt động mạnh mẽ, trong khi báo cáo sa thải của Challenge cho thấy các doanh nghiệp giảm sa thải đáng kể vào tháng 12 (35.553 so với 71.321 vào tháng 11).

Số đơn xin trợ cấp thất nghiệp ban đầu đạt 208K trong tuần ngày 3 tháng 1, thấp hơn dự kiến 210K, củng cố câu chuyện về thị trường lao động đang phục hồi dần dần. Chuỗi dữ liệu tích cực này đã đẩy DXY lên mức 98.91 (+0.19%), vượt qua mức hỗ trợ kỹ thuật quan trọng tại trung bình động đơn giản 200 ngày ở 98.87, mở ra khả năng di chuyển về vùng 99.00.

Ngược lại, châu Âu đối mặt với môi trường ít thuận lợi hơn. Chỉ số Tâm lý Kinh tế tháng 12 giảm sút, chịu áp lực từ yếu kém trong dịch vụ, bán lẻ và niềm tin tiêu dùng. Chỉ số Giá Sản xuất (IPP) của Eurozone tăng tốc lên 0.5% hàng tháng (so với 0.1% dự kiến), mặc dù đọc trung bình năm cho thấy giảm xuống -1.7%, xác nhận rằng đà giảm lạm phát vẫn tiếp diễn và giảm khả năng tăng lãi suất mới của ECB.

Các bình luận dovish của Thống đốc Fed Stephen Miran đã bị bỏ qua rộng rãi bởi các nhà tham gia thị trường đã tính đến hai lần giảm lãi suất, theo dữ liệu từ Prime Market Terminal. Đồng thời, Bộ trưởng Tài chính Scott Bessent tăng cường áp lực lên Cục Dự trữ Liên bang để thúc đẩy chính sách nới lỏng tiền tệ nhằm hỗ trợ tăng trưởng kinh tế.

Dữ liệu kinh tế Mỹ vượt trội so với lịch trình châu Âu

Thặng dư thương mại hàng hóa và dịch vụ của Mỹ đã gây bất ngờ tích cực trong tháng 10 với mức thâm hụt 29.4 tỷ USD, giảm mạnh so với 48.1 tỷ và thấp hơn nhiều so với dự báo 58.9 tỷ. Sự cải thiện này chủ yếu nhờ vào sự co lại đáng kể trong nhập khẩu, đặc biệt là các mặt hàng dược phẩm.

Khảo sát kỳ vọng tiêu dùng của Ngân hàng Dự trữ Liên bang New York cho thấy bức tranh hỗn hợp: kỳ vọng lạm phát trong vòng 1 năm tăng lên 3.4% từ 3.2% tháng 11, trong khi dự báo 3 và 5 năm vẫn giữ ở mức 3.0%, phản ánh mối lo ngại kiểm soát lạm phát trung hạn.

Tại Đức, đơn đặt hàng nhà máy tháng 11 vượt dự kiến với mức tăng 5.6% hàng tháng (so với dự báo 1%), cải thiện rõ rệt so với 1.6% tháng 10. Niềm tin người tiêu dùng và tâm lý doanh nghiệp trong Eurozone cũng ghi nhận cải thiện trong tháng 12, mặc dù chưa đủ để chống lại sự suy yếu của nhu cầu toàn cầu theo quan sát của các nhà giao dịch.

Phân tích kỹ thuật: EUR/USD tìm kiếm các điểm xoay quan trọng trong bối cảnh áp lực giảm

Từ góc độ kỹ thuật, EUR/USD đang trong xu hướng giảm rõ rệt và tiếp cận mức đóng cửa dưới mức thấp của thứ Tư tại 1.1672. Chỉ số Sức mạnh tương đối (RSI) cho thấy xu hướng trung tính đến giảm, báo hiệu rằng phe mua đã mất kiểm soát giá. Mức hỗ trợ ngay lập tức nằm tại trung bình động đơn giản 50 ngày ở 1.1640, tiếp theo là mức quan trọng của SMA 200 ngày ở 1.1561. Nếu phe bán đẩy cặp tiền xuống dưới 1.1561, khả năng mở rộng giảm sâu hơn sẽ xuất hiện.

Để đảo ngược xu hướng tiêu cực, phe mua cần lấy lại mức 1.1700 như mục tiêu đầu tiên. Một phiên đóng cửa hàng ngày trên mức này sẽ mở ra khả năng mở rộng đà tăng về trung bình động đơn giản 20 ngày ở 1.1733. Tuy nhiên, trong ngắn hạn, áp lực giảm dường như chiếm ưu thế do bối cảnh vĩ mô không thuận lợi cho Euro và đà tăng của Đô la Mỹ vẫn duy trì.

Tóm tắt biến động tiền tệ: Euro là đồng tiền mạnh nhất so với Đô la Canada trong tuần (+0.86%), nhưng chịu thiệt hại đáng kể so với Đô la Mỹ (-0.56%), Bảng Anh (-0.39%), Yen Nhật (-0.48%) và Franc Thụy Sỹ (-0.26%). Cặp EUR/USD tiếp tục chịu áp lực trong khi các nhà giao dịch điều chỉnh vị thế dựa trên dữ liệu lao động Mỹ có thể xác nhận hoặc bác bỏ kịch bản đồng Đô la mạnh trong phiên này.