Акції закрилися з позитивом у четвер на тлі змішаних сигналів: що показують котирування про напрямок ринку

Ринки акцій продемонстрували змішану, але в цілому позитивну динаміку під час торгової сесії, закриваючись впевнено в плюсі, незважаючи на значну волатильність протягом дня. Путешествие ринку від ранкових максимумів до післяобідніх корекцій розповідає цікаву історію про те, де знаходиться настрої інвесторів перед наступним тижнем. Nasdaq піднявся на 175,25 пункту або 0,8% і закрився на рівні 22 753,63, тоді як S&P 500 зріс на 38,09 пункту або 0,6% до 6 881,31, а Dow збільшився на 129,47 пункту або 0,3% і склав 49 662,66. Ці закриття демонструють стійкість по всьому ринку, навіть коли трейдери боролися з конкуренцією економічних сценаріїв.

Партнерство Nvidia та Meta викликає позитивний настрій у технологічному секторі

Найбільший вплив у цей день справила технологічна сфера, де акції Nvidia (NVDA) зросли після оголошення про важливе стратегічне партнерство з Meta (META). Мульти-річна, багатопоколінна ініціатива охоплює розгортання на місці, у хмарі та в інфраструктурі штучного інтелекту, позиціонуючи Nvidia як постачальника великих обсягів як ЦПУ, так і нових поколінь GPU — архітектур Blackwell і Rubin. Це партнерство підкреслює прискорення темпів розгортання інфраструктури штучного інтелекту серед технологічних гігантів, що змагаються за домінування у цій галузі. Акції Nvidia спочатку зросли до 2,9%, але в підсумку закрилися на рівні +1,6%, оскільки почався фікс прибутку. Також привернули увагу інвесторів акції Micron (MU), які зросли на 5,3% після повідомлень про те, що David Tepper’s Appaloosa Management подвоїла свої володіння у виробнику чипів. Ці зростання у секторі напівпровідників сприяли загальній позитивній настрої у технологічному просторі.

Економічні дані дають початковий поштовх

Позитивний настрій також виник із макроекономічного календаря. Звіт Федеральної резервної системи показав, що промислове виробництво у січні перевищило очікування економістів, що додало впевненості у фундаментальній економічній силі. Ці обнадійливі дані спочатку підштовхнули індекси до максимумів сесії, натякаючи, що інвестори залишаються чутливими до ознак економічної стійкості. Однак цей позитивний сценарій згодом зазнав значного опору.

Невизначеність у політиці ФРС створює обережність на ринку

Публікація протоколів засідання Федерального резерву від 27-28 січня розкрила внутрішні розбіжності у центральному банку щодо напрямку підвищення або зниження процентних ставок. Декілька учасників ФРС зазначили, що додаткове зниження ставок цілком можливо, якщо інфляція продовжить знижуватися, як очікується. Водночас інша група офіційних осіб виступила за збереження поточних рівнів ставок на тривалий час, поки ФРС не проведе додаткову оцінку даних. Особливо відзначалося, що для зниження ставок потрібно чітке підтвердження того, що дисінфляція набрала достатньо сил. ФРС також зауважила підтримку серед деяких учасників щодо двостороннього сценарію щодо ставок, визнаючи можливість їх підвищення, якщо інфляція залишатиметься вище цільових рівнів. Ці протилежні позиції політиків створили помітний опір для котирувань акцій у другій половині дня, оскільки ринок переглядав очікування щодо майбутньої монетарної політики.

Секторна динаміка відображає четвергову ринкову ситуацію

Акції, пов’язані з нафтою, очолили ринок у зростанні, з особливим успіхом енергетичні компанії. Індекс Philadelphia Oil Service Index підскочив на 2,7%, оскільки ціни на нафту стрімко зросли, що вигідно позначилося на компаніях з видобутку та переробки. Золотовалютні акції також продемонстрували силу, з індексом NYSE Arca Gold Bugs, що підскочив на 2,5% на тлі значних зростань цін на дорогоцінні метали. Окрім секторів, пов’язаних із товарами, виробники нафти, фінансові установи та транспортні компанії також показали сильні результати. Навпаки, акції комунальних послуг та комерційної нерухомості, що чутливі до рівня ставок, знизилися через побоювання щодо тривалого підвищення ставок.

Світові ринки приєднуються до позитивного ралі

Міжнародні ринки підтримали загальну позитивну динаміку ризик-апетиту. У регіоні Азіатсько-Тихоокеанського регіону переважно спостерігалися позитивні результати, хоча кілька ринків залишалися закритими через святкові дні. Індекс Nikkei 225 у Японії піднявся на 1,0%, а австралійський S&P/ASX 200 — на 0,5%. Європейські біржі також долучилися до зростання. Індекс FTSE 100 у Великій Британії виріс на 1,2%, німецький DAX — на 1,1%, а французький CAC 40 — на 0,8%. Це синхронне позитивне зростання у кількох регіонах свідчить про те, що стійкість ринку поширюється далеко за межі США.

Ринок облігацій та котирування казначейських облігацій зросли

Ринок фіксованого доходу зазнав значних рухів: ціни на казначейські облігації знизилися, а доходності підвищилися. Доходність десятирічної казначейської облігації зросла на 2,7 базисних пункту і склала 4,079%, що відображає переоцінку ринку щодо очікувань щодо ставок. Це рух доходності відображає невизначеність, яку висловлювали комунікації ФРС, оскільки учасники ринку переглядають свої очікування щодо зниження ставок на решту року.

Що слід стежити: ключові котирування та дані на найближчий тиждень

Наступний тиждень обіцяє нові можливості для ринкових рухів. У четвер і далі очікуються нові економічні дані, зокрема звіти про тижневі заявки на допомогу по безробіттю, дані щодо торгового дефіциту та статистика щодо продажу нерухомості в очікуванні. Ці дані дадуть додаткові котирування щодо стану ринку праці та споживчої активності — важливих індикаторів, які використовують політики при ухваленні рішень щодо майбутніх ставок. Інвесторам слід уважно стежити за реакцією ринку на ці дані та їх впливом на подальшу політику ФРС.