Önemli Noktalar
①. Gate Learn Futures Advanced Kursu, yatırım stratejileri, yatırım araçları ve kapsamlı sistem planlamasına odaklanarak kullanıcıları profesyonel bir yatırım sistemi geliştirme becerileriyle donatacaktır;
②. Bu sayıda, pratik pozisyon yönetimi stratejilerini tanıtacağız. Temel kavramlardan spesifik taktiklere kadar, pozisyon yönetimi konusunda kapsamlı bir anlayış geliştirmenize yardımcı olmayı amaçlıyoruz.
1. Pozisyon Yönetimi Nedir?
Kripto para ticaretinde genellikle “fon yönetimi” olarak adlandırılan pozisyon yönetimi, sahip olduğunuz pozisyonları yönetmeyi içerir. Hesabınızın destekleyebileceği maksimum pozisyon sayısı tam pozisyon olarak kabul edilirken, tutulan gerçek pozisyonların tam pozisyona oranı pozisyon oranı olarak bilinir.
2. Pozisyon Yönetiminin Önemi ve Gerekliliği
Vadeli işlemlerde yaygın bir soru ortaya çıkar: “Büyük pozisyonlar almadan nasıl önemli kârlar elde edebilirim?” Ancak, risk ve kâr el ele gider. Kâr potansiyelini yükseltmek aynı zamanda riske maruz kalma oranını da artırır. Bu özellikle yeni başlayanlar için kritiktir, çünkü garantili başarı oranları olmadan sınırsız yatırım hızlı bir şekilde likidasyona yol açabilir (likidasyona yol açan bir başka yaygın tuzak da kayıpları durdurmamaktır).
Pozisyon yönetimi bir risk önleme tedbiridir, kâr peşinde koşma stratejisi değildir. Birçok başarılı yatırımcı, büyük pozisyonların yalnızca son derece belirli koşullar altında (kilit seviyelerin kırılması gibi) ve o zaman bile yalnızca önceden belirlenmiş stop loss'larla alınması gerektiğini vurgular. Piyasada hayatta kalmak, kâr elde etmenin temelidir.
Bu nedenle, pozisyon yönetimi vadeli işlem ticareti oyununda çok önemlidir. Piyasa sinyallerini doğru bir şekilde yorumlamadan ve kapsamlı bir ticaret sistemi kurmadan önce, daha küçük pozisyonlarla deneme yapmak her zaman güvenli bir bahistir. Bu yaklaşım hemen önemli kârlar sağlamasa da, zararı durdurma yönetimiyle birleştirilmesi en azından büyük kayıpların önlenmesine yardımcı olabilir.
3. Pozisyonlar Nasıl Etkili Yönetilir?
Öncelikle, pozisyon yönetiminin düşük kazanma oranı sorununu çözmeyeceğini anlamak önemlidir. Yaptığı şey, kayıp oranını yavaşlatarak yatırımcılara uygun piyasa hareketlerini yakalamak için yeterli zaman ve fırsat vermektir. Bu nedenle, pozisyon yönetimi tek başına değil, her bir yatırımcının zaman çerçevesi, psikolojik toleransı ve giriş/çıkış stratejileriyle birlikte ele alınmalıdır.
Örneğin, trend yatırımcıları genellikle daha düşük kazanma oranlarına ancak daha yüksek risk-ödül oranlarına sahiptir. Bu, test işlemlerinin maliyetini azaltmak için pozisyon büyüklüklerini sıkı bir şekilde kontrol etmeleri gerektiği anlamına gelir. Bir test işlemi kârlı olduğunda, risk-ödül oranlarını iyileştirmek ve düşük kazanma oranını dengelemek için pozisyonlarına sürekli olarak ekleme yapmalıdırlar.
Öte yandan, kısa vadeli yatırımcılar kârlılık elde etmek için düşük risk-ödül oranlarıyla birlikte yüksek kazanç oranlarına güvenir. Mümkün olan en yüksek kârı sağlamak için sermaye kullanımlarını en üst düzeye çıkarmaları gerekir. Bununla birlikte, kısa vadeli yatırımcılar, daha büyük pozisyonlarla ilişkili riskleri azaltmaya yardımcı olan çok katı stop-loss kurallarına da bağlıdır.
Pozisyon Yönetimi İlkeleri:
①. Asla Tüm Fonlarınızı Piyasaya Yatırmayın: Özellikle yeni başlayanlar veya sık sık “küçük kazançlar, büyük kayıplar” yaşayanlar için, tüm fonlarınızı piyasaya yatırmak kayıpları artırabilir ve zihniyetinizi olumsuz etkileyebilir. Kısa vadeli yatırımcılar, stop-loss'ları katı ve risk-ödül oranları makulse daha büyük pozisyonlar alabilirler.
②. Pozisyonları Ayarlamak için Bilimsel Bir Stratejiniz Olsun: Ticaret matematiksel açıdan bir olasılık oyunudur, ancak statik değildir. Sürekli değişen piyasa, ilk girişten sonra pozisyonlarınızı artırmanızı veya azaltmanızı gerektirebilir. Kazanma oranları ve risk-ödül oranları piyasa koşullarına göre değiştiğinden, pozisyonların ayarlanması da dahil olmak üzere pozisyon yönetimi gereklidir.
Pozisyon yönetimi, giriş/çıkış stratejileriniz ve psikolojik toleransınızla uyumlu olmalıdır. Bir pozisyon yönetimi stratejisi oluştururken göz önünde bulundurmanız gereken bazı faktörler şunlardır:
①. Risk İştahı: Agresif mi yoksa muhafazakâr mı olduğunuzu belirleyin. İşlem başına ne kadar kayba tahammül edebileceğinize karar verin ve bunu alım satım sisteminizdeki stop-loss noktalarıyla uyumlu hale getirin.
②. Kazanma Oranı: Pozisyon yönetiminiz, alım satım kazanma oranınızı hesaba katmalıdır. Bu, sermayenizin ticaretin normal bir parçası olan kaybetme serilerine dayanabilmesini sağlar.
③. Risk-Ödül Oranı: Kazanma oranı ve risk-ödül oranı iç içe geçmiştir. Kazanma oranı ve risk-ödül oranını dengeleyen etkili pozisyon yönetimi, ticaretteki en kötü dönemlerde hayatta kalmanıza yardımcı olabilir, böylece ticaret sisteminizin karlı aşamalarına ulaşmadan önce başarısız olmazsınız.
Özetle, pozisyon yönetimi izole veya statik bir bileşen değildir; tüm ticaret sisteminin ayrılmaz bir parçasıdır. Alım satım sisteminizdeki giriş/çıkış stratejileri ve pozisyon yönetimi birbirini tamamlar ve her ikisi de başarı için gereklidir.
4. Yaygın Pozisyon Yönetimi Stratejileri
①. Dikdörtgen Konum Yönetimi
Bu yöntem, ilk giriş için kullanılacak toplam fon oranının önceden belirlenmesini içerir. Pozisyona yapılan sonraki eklemeler bu sabit oranı takip eder ve zaman içinde çizildiğinde dikdörtgen bir şekil ortaya çıkar. Bu nedenle, dikdörtgen pozisyon yönetimi yöntemi olarak adlandırılır.
Avantajlar: Her ek pozisyon, riski paylaşarak toplam elde tutma maliyetini artırır. Piyasa doğru değerlendirilirse, bu yöntem önemli karlar sağlayabilir.
Dezavantajlar: Elde tutma maliyeti hızla artar ve potansiyel olarak pasif bir duruma yol açar. Daha fazla pozisyon eklendikçe, maliyet seyreltme oranı yavaşlar ve kaybeden bir pozisyonda sıkışıp kalmayı kolaylaştırır.
②. Piramit Pozisyon Yönetimi
Bu stratejide, ilk giriş için fonların daha büyük bir kısmı kullanılır. Piyasa pozisyonun aleyhine hareket ederse, tüccar pozisyon boyutunu kademeli olarak azaltır. Tersine, piyasa beklendiği gibi hareket ederse, tüccar kademeli olarak pozisyona ekleme yapar, ancak sonraki her ekleme bir öncekinden daha küçüktür. Bu, tabanın daha büyük ve tepenin daha küçük olduğu, piramide benzeyen bir yapıyla sonuçlanır, dolayısıyla piramit pozisyon yönetimi olarak adlandırılır.
Bu yöntemin avantajı, pozisyonları ödül oranına göre kontrol ederek daha yüksek kazanma oranlarına sahip daha büyük pozisyonlara izin vermesidir. Ancak, dalgalı veya yatay piyasalarda kâr elde etmek zor olabilir.
③. Huni Şeklinde Pozisyon Yönetimi Bu stratejide, ilk giriş için fonların daha küçük bir kısmı kullanılır. Piyasa pozisyonun aleyhine hareket ederse, kademeli olarak ek pozisyonlar eklenerek pozisyon boyutu artırılır ve toplam maliyet seyreltilir. Sonraki her ekleme bir öncekinden daha büyüktür, daha küçük bir taban ve daha büyük bir tepe ile bir huni şekli oluşturur, dolayısıyla huni şeklindeki pozisyon yönetimi adı verilir.
Bu yöntemin avantajı, başlangıç riskinin nispeten küçük olması ve pozisyon likide edilmediği sürece, huni ne kadar yüksek olursa, potansiyel kârın o kadar önemli olmasıdır. Ancak bu yöntem, müteakip piyasa eğiliminin ilk kararla uyumlu olmasını gerektirir ve üst düzey analiz ve alım satım becerileri gerektirir. Piyasa yönü yanlış değerlendirilirse veya toplam maliyet seviyesinin ötesine geçemezse, karlı bir şekilde çıkmanın zor olduğu bir duruma yol açabilir.
Üç pozisyon yönetimi yönteminin her birinin güçlü yanları vardır. Özetle, dikdörtgen yöntemi dalgalı piyasalar için uygundur, piramit yöntemi bir boğa piyasasının erken aşamaları ve sağ taraf ticareti için idealdir, huni yöntemi ise dipten avlanma ve sol taraf ticareti için en iyisidir.
5. Özet
Pozisyon yönetiminin önemi, risk ve ödülü dengeleyen bir dizi strateji ve araç sağlama becerisinde yatmaktadır. Bilinmeyen riskleri azaltmak için bir yöntemdir. Pozisyon yönetimi, kayıpları en aza indirme ve kazançları en üst düzeye çıkarma hedefine ulaşmak için alım satım stratejileriyle entegre edilmelidir. Uygulamada, pozisyon yönetimi stratejisinin seçimi piyasa koşullarına dayanmalı ve hakim eğilimlere esnek bir şekilde adapte edilmelidir.
Pratik alım satım işlemleri için Gate Vadeli İşlemler platformunu ziyaret edin. Şimdi bir Gate hesabına kaydolun ve vadeli işlem yolculuğunuza başlayın!
Sorumluluk Reddi
Bu makale yalnızca bilgilendirme amaçlıdır ve yatırım tavsiyesi niteliği taşımaz. Gate, aldığınız herhangi bir yatırım kararından sorumlu değildir. Teknik analiz, piyasa değerlendirmeleri, ticaret becerileri ve tüccarların içgörüleri ile ilgili içerik, yatırım için bir temel olarak düşünülmemelidir. Yatırım yapmak potansiyel riskler ve belirsizlikler taşır. Bu makale, herhangi bir yatırım türüne ilişkin getiri garantisi veya güvencesi sunmamaktadır.
