Перекуплено и перепродано — инструменты, которые должен знать каждый трейдер

Когда вы наблюдаете, как цена актива постоянно падает и начинаете думать, что она уже стала слишком дешевой, но цена продолжает снижаться, или когда видите, как цена постоянно растет и думаете: «Она должна уже раздуться», но цена продолжает расти — именно в этот момент вам нужно понять состояния Oversold и Overbought, чтобы избежать ошибок при торговле.

Что такое Oversold и Overbought и почему это важно

Состояние Oversold (продано слишком много) возникает когда актив был продан настолько сильно, что цена опустилась ниже справедливой стоимости, что делает ее менее вероятной. В основном, рынок испытывает дефицит «покупателей», и когда давление продаж ослабевает, цена, как правило, начинает восстанавливаться. Это часто сопровождается возможностью для более выгодной покупки.

Состояние Overbought (куплено слишком много) — противоположная ситуация: цена поднялась выше справедливой стоимости, что свидетельствует о чрезмерной покупке. Когда покупательская активность ослабевает, обычно происходит «продажа», и цена начинает снижаться.

Оба эти состояния не означают немедленных изменений, они зависят от контекста, временного интервала и рынка, но дают сигнал о возможном «смене направления» рынка.

Индикаторы, помогающие запомнить, что такое Oversold/Overbought

RSI (Индекс относительной силы) — достаточно простой индикатор

RSI показывает соотношение между ценами, которые растут, и ценами, которые падают, по формуле:

RSI = 100 - (100 / 1 + RS)

где RS = среднее значение роста за 14 дней / среднее значение падения за 14 дней

Значения RSI варьируются от 0 до 100, и:

• RSI > 70 = сигнал Overbought (куплено слишком много) — индикатор показывает сильный покупательский настрой, возможна фиксация прибыли
• RSI < 30 = сигнал Oversold (продано слишком много) — рынок сильно продан, возможно, пора искать точку входа

Внимание: при сильном восходящем тренде RSI может оставаться выше 70 длительное время, поэтому стоит адаптировать пороги под поведение конкретного актива.

Stochastic Oscillator ( — еще один индикатор для определения Oversold/Overbought

Stochastic показывает, где находится цена закрытия относительно диапазона за последние 14 дней по формуле:

%K = [)цена закрытия – минимум за 14 дней( / )максимум за 14 дней – минимум за 14 дней###] × 100

%D = скользящее среднее %K за последние 3 дня

Критерии:

• %K > 80 = Overbought — слишком много покупок
• %K < 20 = Oversold — слишком много продаж

Stochastic обычно дает более быстрые сигналы, чем RSI, но все равно остается вспомогательным инструментом, а не окончательным сигналом.

Как использовать Oversold/Overbought в реальной торговле

( 1. Среднесрочный разворот — продавать дорого, покупать дешево

Предполагается, что состояния Oversold или Overbought — это лишь временные явления, и цена в скором времени вернется к «среднему» )MA).

Шаги для торговли по среднесрочному развороту:

1. Используйте MA200 для определения общего тренда — если цена выше MA200 = восходящий тренд, ниже — нисходящий 2( Установите RSI с уровнем Overbought на 75 и Oversold на 35 )чтобы избежать ложных сигналов)
2. Когда RSI входит в зону Oversold при восходящем тренде → покупайте в этот момент
3. Когда RSI входит в зону Overbought при нисходящем тренде → продавайте в этот момент 5( Закрывайте позицию, когда цена возвращается к MA25

Пример USDJPY 2H:

• Цена колеблется выше MA200 )слабый восходящий тренд(
• RSI опускается ниже 35 )зона Oversold### → сигнал к покупке
• Закрывайте позицию, когда цена возвращается к MA25

( 2. Дивергенция — выявление смены тренда

Дивергенция возникает, когда цена и RSI дают противоречивые сигналы, например:

• Цена достигает нового минимума )Lower Low(, а RSI — нет )выше предыдущего( = Бычья дивергенция )может развернуть тренд(
• Цена достигает нового максимума, а RSI — нет )ниже предыдущего) = Медвежья дивергенция (может развернуть тренд)

Дивергенция наиболее точна, когда совпадает с состояниями Oversold/Overbought

Шаги для торговли по дивергенции:

1. Ищите рынки с ярко выраженным трендом )восходящим или нисходящим(
2. Обратите внимание на несоответствие RSI и цены + наличие Oversold или Overbought
3. Подтверждение — например, пробитие MA5(
4. Вход в сделку

Пример WTI 2H:

• Цена достигает новых минимумов (снижается) → RSI входит в Oversold
• Но RSI не делает новых минимумов, а формирует Higher Low = Бычья дивергенция
• Вход: пробитие MA25 вверх
• Стоп-лосс: по предыдущему минимуму

Предупреждение: Oversold не всегда означает «надо покупать»

• При сильном нисходящем тренде цена может оставаться в зоне Oversold долго и продолжать падать
• При сильном восходящем тренде цена может оставаться в зоне Overbought длительное время
• Всегда ищите подтверждающие сигналы — MA, дивергенцию, паттерны и т.п.

Итог

Oversold и Overbought — инструменты, которые помогают трейдерам понять, что рынок может быть переоценен или перепродан, но само по себе они не указывают направление. Их нужно использовать вместе с:

• Общим трендом (Trend)
• Скользящими средними (MA)
• Дивергенциями
• Паттернами

При таком подходе Oversold/Overbought становятся важными инструментами, а не просто сигналами к продаже «поймать рыбу» или «купить дорого», что часто делают начинающие трейдеры.