Pernah dengar tentang SARSEP? Mungkin tidak, dan itu sebenarnya cukup normal. Rencana Pensiun Karyawan Penyederhanaan Pengurangan Gaji ini pada dasarnya adalah dinosaurus di dunia perencanaan pensiun saat ini.

Ini dia: SARSEP dulu pernah menjadi pilihan yang solid untuk karyawan bisnis kecil di masa lalu. Mereka memungkinkan pekerja untuk melakukan kontribusi pra-pajak ke rekening pensiun melalui potongan gaji, semacam proto-401(k). Tapi pemerintah berhenti mengizinkan SARSEP baru setelah 1996 ketika Undang-Undang Perlindungan Pekerjaan Usaha Kecil disahkan. Jika perusahaan Anda memiliki satu yang di-grandfather dari sebelum 1997, Anda mungkin masih bisa berpartisipasi, meskipun semakin jarang.

Jadi, bagaimana sebenarnya cara kerja SARSEP? Pengusaha membuka rekening individu untuk karyawan yang memenuhi syarat di bank, perusahaan asuransi, atau lembaga keuangan lainnya. Anda menyumbang uang pra-pajak, dan bagian bagusnya: semuanya langsung 100% vested. Anda juga bisa mengontrol bagaimana uang Anda diinvestasikan jika SARSEP Anda menggunakan IRA alih-alih anuitas. Batas kontribusi terkait dengan batas 401(k) standar — pada 2023 itu sebesar $22.500 untuk karyawan — dengan total kontribusi dibatasi pada 100% dari kompensasi Anda (hingga $330.000) atau $66.000, mana yang lebih rendah.

Sekarang, ada aturan khusus untuk mempertahankan SARSEP. Perusahaan harus memiliki 25 karyawan atau kurang, dan setidaknya 50% dari pekerja yang memenuhi syarat harus benar-benar berpartisipasi. Pengusaha dapat menetapkan persyaratan kelayakan seperti masa kerja (misalnya, tiga dari lima tahun terakhir bekerja) tetapi tidak boleh mendiskriminasi berdasarkan gender atau ras.

Akhirnya, SARSEP digantikan oleh IRA SIMPLE, yang pada dasarnya adalah versi yang lebih baik. Rencana SIMPLE memungkinkan hingga 100 karyawan daripada hanya 25, dan pengusaha diwajibkan untuk membuat kontribusi pencocokan. Itulah sebabnya Anda jarang menemukan SARSEP aktif lagi.

Jika Anda terjebak dengan satu atau hanya mewarisinya dari pekerjaan sebelumnya, Anda tidak perlu melakukan apa-apa. Anda bisa meninggalkan uang Anda di sana jika Anda puas dengan biaya dan opsi investasi. Tapi jika ingin keluar, Anda bisa mentransfer kontribusi SARSEP Anda secara bebas pajak ke IRA lain atau rekening pensiun lainnya. Uang mengikuti aturan IRA tradisional, jadi Anda perlu mulai mengambil distribusi minimum yang wajib pada usia 73 tahun.

Intinya: SARSEP adalah peninggalan masa lalu. Kemungkinan kecil Anda akan menemui satu, tetapi jika bisnis kecil menawarkan posisi SARSEP, setidaknya sekarang Anda tahu apa yang akan Anda hadapi. Ini adalah opsi yang sah, hanya saja sudah usang dibandingkan apa yang tersedia saat ini.