Menemukan ETF Perak yang Tepat untuk Dibeli: Panduan Strategi Investasi Anda Tahun 2025

Seiring momentum investasi logam mulia meningkat, semakin banyak investor beralih ke dana perdagangan emas perak untuk mendapatkan paparan pasar tanpa kerumitan penyimpanan fisik atau perdagangan berjangka. Lonjakan permintaan perak di tahun 2025—didorong oleh ketegangan geopolitik dan aplikasi industri—telah menjadikan ETF perak pilihan yang semakin menarik untuk diversifikasi portofolio. Apakah Anda mencari paparan harga perak secara langsung atau ingin memanfaatkan pertumbuhan perusahaan pertambangan, memahami berbagai jenis ETF perak yang bisa dibeli dapat membantu Anda menyelaraskan investasi dengan toleransi risiko dan tujuan keuangan.

Performa terbaru perak menceritakan kisah yang menarik. Setelah bertahun-tahun berkinerja di bawah emas, perak menembus rekor tertinggi sebelumnya pada akhir 2025, mencapai $58.83 per ons dibandingkan rekor tahun 1980 sebesar $49.95. Tonggak ini mencerminkan minat investor yang lebih luas terhadap logam mulia saat ketidakpastian ekonomi mengubah dinamika pasar. Berbeda dengan membeli batangan fisik atau menavigasi kompleksitas kontrak berjangka, ETF perak menawarkan titik masuk yang lebih mudah—perdagangan seperti saham di bursa sekaligus memberikan manfaat diversifikasi yang biasanya terkait dengan dana.

Investasi Perak Langsung: ETF Perak Fisik dan Opsi Pelacakan Harga

Bagi investor yang menginginkan paparan langsung terhadap pergerakan harga perak, beberapa produk mapan menawarkan rekam jejak yang solid dan aset pengelolaan yang signifikan.

iShares Silver Trust menjadi pemain utama dengan total aset sekitar $26,33 miliar dan harga unit sekitar $51,21. Dana ini melacak harga perak London Bullion Market Association dan memegang lebih dari 508 juta ons logam fisik. Namun, calon pembeli harus memperhatikan bahwa kendaraan ini beroperasi sebagai trust perak bukan sebagai perusahaan investasi terdaftar, sehingga berada di luar kerangka regulasi standar untuk reksa dana dan ETF.

Sprott Physical Silver Trust menawarkan jalur lain bagi investor konservatif. Dengan aset sebesar $11,61 miliar dan unit diperdagangkan mendekati $18,65, trust ini mendukung sahamnya dengan 191,12 juta ons batangan London Good Delivery yang sepenuhnya dialokasikan. Fitur uniknya: investor dapat mengonversi unit mereka langsung menjadi perak fisik jika diinginkan, meskipun ada persyaratan konversi minimum (setara dengan sepuluh batangan 1000-ons). Ini menarik bagi mereka yang mencari keamanan aset nyata dalam kemasan yang mudah diperdagangkan.

Aberdeen Standard Physical Silver Shares ETF menyediakan opsi tengah antara dana besar lainnya. Dengan aset sebesar $3,71 miliar dan harga unit $53,71, mencerminkan minat investor yang stabil. Dana ini mengenakan rasio biaya 0,3 persen dan menyimpan 45,51 juta ons di vault JPMorgan Chase yang aman di London. Seperti kendaraan iShares, dana ini melacak kinerja harga perak setelah dikurangi biaya operasional.

ProShares Ultra Silver ETF menargetkan profil investor yang berbeda sama sekali. Didirikan pada 2008 dan saat ini mengelola $1,33 miliar, ETF perak ini menawarkan dua kali lipat kinerja harian Bloomberg Silver Subindex melalui strategi berbasis derivatif. Rasio biaya 0,95 persen mencerminkan kompleksitasnya. Cocok untuk trader bullish yang disiplin memantau posisi setiap hari, karena leverage memperbesar keuntungan maupun kerugian.

ProShares UltraShort Silver ETF membalik strategi sepenuhnya. Dengan hanya $73,71 juta dalam aset dan unit di harga $9,51, kendaraan invers ini memberikan kinerja negatif dua kali lipat harian. Dirancang sebagai lindung nilai saat harga perak menurun, membutuhkan toleransi risiko tinggi dan perhatian harian. Seperti rekan leverage-nya, biaya tahunan sebesar 0,95 persen berlaku.

ETF Pertambangan & Royalti Perak: Paparan Berorientasi Pertumbuhan

Ketika harga perak naik, perusahaan pertambangan dan streaming sering meraih keuntungan yang tidak proporsional. ETF perak ini menyediakan paparan berbasis ekuitas terhadap industri, bukan komoditas itu sendiri.

Global X Silver Miners ETF memimpin kategori ini dengan total aset $3,93 miliar dan harga per unit $77,66. Investor mendapatkan paparan ke keranjang perusahaan pertambangan dan royalti perak yang terkurasi dengan diversifikasi geografis. Kepemilikan teratas termasuk Wheaton Precious Metals (22,5 persen), Pan American Silver (12,3 persen), dan Coeur Mining (8,1 persen). Rasio biaya 0,65 persen tetap kompetitif di antara dana yang fokus pada pertambangan.

Amplify Junior Silver Miners ETF menempati ceruknya dengan menargetkan perusahaan pertambangan kecil secara khusus. Mengelola $2,97 miliar dengan unit seharga $26,09, dana ini melacak perusahaan publik yang fokus secara eksklusif pada produksi perak dalam skala kecil. Biaya 0,69 persen dan kepemilikan di Kanada, AS, dan Inggris memberikan paparan diversifikasi ke operator tahap pertumbuhan seperti Hecla Mining (11,3 persen), First Majestic Silver (10,3 persen), dan Coeur Mining (8,7 persen).

iShares MSCI Global Silver Miners ETF menarik bagi investor yang sadar biaya dengan rasio biaya terendah di antara ETF pertambangan perak yang bisa dibeli, hanya 0,39 persen. Dengan aset sebesar $630 juta dan unit diperdagangkan di harga $31,59, dana ini melacak indeks luas perusahaan eksplorasi dan pertambangan perak secara global. Sekitar 69 persen kepemilikannya diperdagangkan di bursa Kanada, sementara listing di AS dan Meksiko masing-masing sekitar 27 persen. Posisi teratas termasuk Hecla Mining (15,5 persen), Industrias Peñoles (11,7 persen), dan Fresnillo (10 persen).

Sprott Silver Miners & Physical Silver ETF diluncurkan pada Januari 2025, menawarkan pendekatan hybrid. Mengelola $453,7 juta dengan harga per unit $51,31, dana ini secara unik menggabungkan paparan ekuitas pertambangan dengan kepemilikan perak fisik. Struktur—yang melibatkan Sprott Physical Silver Trust sebesar 14,3 persen bersama First Majestic Silver (27,12 persen) dan Endeavour Silver (10,6 persen)—memungkinkan investor menggabungkan strategi komoditas dan ekuitas dalam satu kendaraan. Biaya pengelolaan 0,65 persen mencakup rebalancing aktif.

Sprott Active Gold and Silver Miners ETF adalah opsi terbaru, diluncurkan pada Februari 2025 dengan aset sebesar $134,42 juta dan unit seharga $41,18. Pendekatan pengelolaan aktif—yang menekankan rebalancing sering—menargetkan perusahaan pertambangan emas dan perak. Alih-alih mengikuti indeks pasif, manajer portofolio melakukan penyesuaian taktis untuk meningkatkan hasil. Kepemilikan teratas termasuk OceanaGold (4,32 persen), G Mining Ventures (4,18 persen), dan Equinox Gold (4,16 persen), dengan biaya pengelolaan 0,89 persen mencerminkan struktur aktifnya.

Memilih ETF Perak Anda: Apa yang Paling Penting

Memilih ETF perak yang tepat bergantung pada beberapa faktor yang saling terkait. Pertama, tentukan apakah Anda menginginkan pelacakan harga langsung atau paparan ekuitas—ETF perak fisik merespons langsung harga komoditas, sementara dana pertambangan mendapatkan manfaat leverage operasional industri tetapi membawa risiko spesifik perusahaan.

Kedua, evaluasi gaya perdagangan dan horizon waktu Anda. Produk leverage cocok untuk trader aktif yang memantau posisi setiap hari; investor yang konservatif dan buy-and-hold lebih menyukai keranjang fisik atau pertambangan dengan perputaran lebih rendah. Ketiga, bandingkan rasio biaya dengan cermat—perbedaan persentase kecil tampak sepele tetapi dapat berakumulasi secara signifikan selama bertahun-tahun kepemilikan. Keempat, nilai likuiditas dan aset; dana besar seperti iShares Silver Trust menawarkan spread yang lebih ketat dan kemudahan keluar dibandingkan kendaraan yang lebih kecil.

Terakhir, pertimbangkan komposisi portofolio Anda saat ini. Jika Anda belum memiliki eksposur logam mulia, memulai dengan posisi dasar berupa perak fisik masuk akal. Jika perusahaan pertambangan sudah menjadi bagian dari portofolio Anda, opsi pelacakan harga murni menghindari tumpang tindih. Kebangkitan perak tahun 2025 mencerminkan dinamika ekonomi yang nyata dan layak dipantau, dan ETF menyediakan kendaraan yang mudah diakses untuk menerapkan keyakinan Anda terhadap logam mulia.

Analisis ini diambil dari dokumentasi dana yang berlaku hingga awal 2026, menggabungkan produk yang didirikan sejak awal 2025. Performa masa lalu tidak menjamin hasil di masa depan. Selalu tinjau prospektus dana dan konsultasikan dengan penasihat keuangan sebelum berinvestasi.