النقاط الهامة ①. تقدم دورة "العقود الآجلة الأساسية" من Gate طرقًا مختلفة للتحليل الفني التي تُستخدم عادةً في تداول العقود الآجلة. الهدف من هذه الدورات هو مساعدة المتداولين على إنشاء إطار شامل للتحليل الفني. تشمل المواضيع التي يتم تناولها أساسيات مخططات الشموع اليابانية، والأنماط الفنية، والمتوسطات المتحركة، وخطوط الاتجاه، وتطبيق المؤشرات الفنية. ②. ستقدم هذه المقالة، باعتبارها الدورة التدريبية العاشرة من سلسلة "التحليل الفني الرئيسي"، نموذجًا رئيسيًا واحدًا للشمعدان - القمم المزدوجة، وستغطي مفهوم النموذج وخصائصه ومعناه الفني بالإضافة إلى تطبيقه في التداول.
1. ما هي القمم المزدوجة؟ تتميز القمم المزدوجة بقمتين يصل إليهما السعر أثناء تقلباته. في البداية، يمر السعر بمسيرة صعودية، تبلغ ذروتها عند القمة الأولى مع ارتفاع في الحجم. بعد الوصول إلى هذه الذروة، ينخفض السعر والحجم. بعد فترة هبوط قصيرة، يرتفع السعر مرة أخرى، ليصل إلى القمة الثانية، والتي تكون تقريبًا عند نفس ارتفاع الأولى. خلال هذا الصعود، بينما يزداد الحجم أيضًا، فإنه لا يتجاوز حجم القمة الأولى. بعد ذلك، ينخفض السعر مرة أخرى، وينخفض هذه المرة إلى ما دون القاع السابق، مما يعزز تشكيل نمط القمم المزدوجة.
اسم النموذج "القمم المزدوجة" مستمد من شكله المميز، الذي يتميز بقمتين خلال مرحلتيه الصعوديتين. ونظرًا لتشابهه مع الحرف الإنجليزي "M"، فإنه يشار إليه أيضًا باسم "M Top":
ويتكون النموذج من عنصر مهم آخر، يسمى "خط العنق"، والذي يعمل كخط فاصل بين أسواق البيع والشراء.
2. ميزات علوية مزدوجة ①. يظهر في اتجاه تصاعدي. ②. القمتان لهما نفس الارتفاع، أو اليمنى أقل قليلاً من اليسرى؛ ③. حجم التداول الذي تصل إليه القمة اليمنى يكون بشكل عام أصغر من ذلك الموجود في القمة اليسرى؛ ④. في معظم الحالات، يمر خط العنق أفقيًا عبر القاع الأول للنموذج. في بعض الأحيان يأتي أيضًا كخط يحتوي على عناوين طفيفة.
3. المعنى التقني للقمم المزدوجة القمم المزدوجة هي إشارة انعكاس موثوقة، تشير إلى أن اتجاه السوق على وشك التغيير، وقد حان الوقت لبيع أصولك.
4. استخدام القمم المزدوجة تشير القمم المزدوجة إلى أن السعر ربما وصل إلى ذروته، مما يشير إلى تحول محتمل نحو سوق هبوطي. وبمجرد تأكيد هذا النمط، تظهر ثلاث فرص بيع حاسمة يمكن الاستفادة منها لتحقيق أقصى قدر من المكاسب. أدناه، نوضح مواقف نقاط البيع الثلاثة هذه.
①. بعد أن تتشكل القمم المزدوجة، تأتي أول فرصة بيع عندما ينخفض السعر إلى ما دون خط العنق، ويغلق بشمعة حمراء في ذلك اليوم. وهنا مكان فرصة البيع الأولى:
②. بعد اختراق خط العنق، ينخفض السعر لبعض الوقت قبل أن يشهد ارتفاعًا. ومع ذلك، سرعان ما يعكس السعر مساره، ويهبط مرة أخرى قبل أن يصل إلى خط العنق. تمثل نقطة الانعكاس هذه فرصة البيع الثانية. وفيما يلي نوضح موقع فرصة البيع الثانية هذه:
③. بمجرد انخفاض السعر إلى ما دون خط العنق، فإنه يهبط ويرتد ثم ينخفض مرة أخرى قبل أن يقترب من خط العنق مرة أخرى. إذا استمر هذا الانخفاض ودفع السعر إلى ما دون القاع السابق، فإن هذه اللحظة تمثل فرصة البيع الثالثة. وفيما يلي، نحدد موقع فرصة البيع الثالثة هذه:
دعونا نلخص فرص البيع الثلاثة كما هو موضح في الشكل أدناه: أ. فرصة البيع الأولى: عندما ينخفض السعر إلى ما دون خط العنق. ب. فرصة البيع الثانية: بعد اختراق خط العنق، يتراجع السعر في البداية، ثم يرتد، لكنه يتراجع مرة أخرى قبل أن يصل إلى خط العنق. ج. فرصة البيع الثالثة: بعد الهبوط تحت خط العنق، ينخفض السعر أولاً، ثم يرتفع، لكنه يتراجع مرة أخرى دون ملامسة خط العنق. ويواصل بعد ذلك انخفاضه إلى ما دون خط العنق.
كلما استغرق تشكيل القمة المزدوجة وقتًا أطول، زاد احتمال الانعكاس، وامتد احتمال استمرار السوق الهبوطي. للتنبؤ بعمق تراجع السوق: ابدأ برسم خط عمودي من خط العنق حتى ارتفاع القمة. اطرح ارتفاع هذا الخط العمودي من قيمة خط العنق لتحديد الحد الأدنى لمدى انخفاض السوق. يوضح الرسم التوضيحي التالي تفاصيل عملية القياس هذه:
لا يمكن الاعتماد على جميع القمم المزدوجة كإشارات انعكاس صالحة. على سبيل المثال، بعد تكوين النموذج، إذا وصلت القمة إلى ما دون خط العنق ثم ارتفعت لتتجاوزه مرة أخرى، مع تشكل شمعدان أخضر في ذلك اليوم، فمن الممكن أن يفشل الانعكاس. في مثل هذه الحالة، يجب على المتداولين تجنب اتخاذ قرارات متسرعة ويجب عليهم انتظار إشارات أكثر وضوحًا للتصرف. فيما يلي مثال على قمة مزدوجة غير صالحة:
5. دراسة الحالة فيما يلي حالة استخدام القمم المزدوجة في سوق BTC:
الصورة أعلاه توضح مخطط الشموع اليومي لعقود BTC الآجلة على Gate. ومن الملحوظ أنه بعد الارتفاع الصعودي القوي لمدة ثلاثة أشهر بدءًا من 21 يوليو، تصاعدت عملة البيتكوين من 29000 دولار أمريكي إلى حوالي 66000 دولار أمريكي، مما يعكس زيادة تزيد عن 120٪. وأعقب هذا الارتفاع مرحلة ترسيخ قبل أن يرتفع السعر مرة أخرى. خلال هذا الارتفاع الصعودي الثاني، وصل السعر إلى مستوى مرتفع جديد عند 69,000 دولار. بعد ذلك، بدأت تواجه تقلبات، وسجلت باستمرار أعلى مستوياتها التي كانت أقل من علامة 69000 دولار. عندما انخفض السعر إلى ما دون خط العنق البالغ 58000 دولار، تم تأكيد نمط القمم المزدوجة، مما أدى إلى دخول السوق في اتجاه هبوطي لمدة عام.
ملخص وبعيدًا عن القمم المزدوجة، تخضع الأسعار أحيانًا لعدة دورات من التقلبات، مما يؤدي إلى تكوين قمم ثلاثية أو حتى قمم متعددة. ويُنظر إلى هذه الأنماط أيضًا على أنها مؤشرات انعكاس. بمجرد إنشاء النموذج وتحديد موضع خط العنق، يمكن تمييز إشارات البيع المحورية من خلال مقارنة مراكز السعر مع خط العنق.
ابدأ تداول العقود الآجلة من خلال التسجيل في Gate Futures.
إخلاء المسؤولية هذه المقالة لأغراض إعلامية فقط ولا تشكل نصيحة استثمارية. Gate ليست مسؤولة عن أي قرارات استثمارية تتخذها. لا ينبغي اعتبار المحتوى المتعلق بالتحليل الفني وتقييمات السوق ومهارات التداول ورؤى المتداولين أساسًا للاستثمار. الاستثمار يحمل مخاطر وشكوك محتملة. لا تقدم هذه المقالة أي ضمانات أو تأكيدات للعوائد على أي نوع من الاستثمار.
